[ 매드타임스 한수경 기자] 1600년대 후반, 지폐의 도입은 금융 시스템을 바꾸었다. 오늘날 중앙은행의 디지털 화폐(central bank digital currencies, CBDC)는 또 다른 변화를 일으킬 것으로 예상된다. 특히 CBDC는 일상적인 화폐(종이 또는 동전)와 암호화폐의 특정 특성을 채택하는 것으로 알려졌다.
그렇다면 CBDC는 정확히 무엇이며 우리가 오늘날 사용하는 화폐와 어떻게 다를까? 비주얼 캐피털리스트는 이에 대해 다음과 같이 정리했다.
우선 CBDC를 더 잘 이해하기 위해서는 먼저 화폐의 분류와 그 중복 속성을 이해해야 한다고 한다. 즉 접근성과 물리적 및 디지털, 중앙 은행이 발행하는 토큰 기반이라는 것이다. 화페분류법은 다음과 같다.
접근성 : 화폐의 접근성은 화폐의 분류 내에서 화폐의 위치를 결정하는 큰 요인이다. 예를 들어, 현금 및 범용 CBDC는 광범위하게 접근 가능한 것으로 간주된다.
형태 : 물리적인가 디지털적인가? 화폐의 형태가 분배와 희석 가능성을 결정한다. 향후 발행되는 CBDC는 완전히 디지털화될 것이다.
발행처 : CBDC는 중앙은행이 발행하고 각 정부가 지원한다는 점에서 대부분 정부 소속이 없는 암호화폐와는 차이가 있다.
기술 : 화폐는 어떻게 작동할까? CBDC는 토큰 기반 접근법과 계정 기반 접근법으로 나뉜다. 토큰 기반 CBDC는 오늘날 지폐처럼 작동하며, 결제를 수락할 때 계산원이 귀하의 정보를 알거나 필요로 하지 않는다. 그러나 계정 기반 시스템은 디지털 지갑이나 카드로 결제하는 것과 마찬가지로 네트워크에 참여하려면 승인이 필요하다.
디지털 화폐는 디지털 코인과 어떻게 다를까? 본질적으로 디지털 화폐는 오늘날 존재하는 지폐의 전자적 형태이다. 따라서 일부에서는 지갑이나 지갑에 가지고 있는 현금의 현대적이고 효율적인 버전으로 본다. 반면에 비트코인과 같은 암호화폐는 암호화로 확보되는 금과 같은 가치의 저장소다. 암호화폐는 디지털 화폐와 달리, 분산 원장이나 블록체인 기술을 사용한다.
디지털 화폐는 중앙 은행에 의해 발행되며, 따라서 정부의 전권력에 의해 뒷받침된다. 국제결제은행(Bank for International Settlements)에 따르면, 조사 대상 중앙은행의 20% 이상이 CBDC 발행에 대한 법적 권한이 있다고 답했다. 거의 10%가 넘는 사람들이 이를 허용하기 위해 현재 법을 개정하고 있다고 말했다.
비주얼 캐피털리스트에 따르면, 다른 통화에 비해 CBDC 발행에는 몇가지 긍정적인 이점이 있다. 예를 들면, 코로나19 대유행이 시작됐을 때, 일부 미국인이 경기부양 수표를 받지 못하고 약 20억 달러의 자금이 청구되지 않고 사라졌다. CBDC는 이러한 문제를 최소화할 수 있다는 것이다. 구체적인 이점은
첫째, 미국의 소매 결제 비용은 GDP 20조 달러의 0.5%에서 0.9% 사이로 추정된다. 디지털 화폐는 당사자 간에 훨씬 더 효율적으로 흐르고 이러한 거래 수수료를 줄이는 데 도움이 된다.
둘째, 전 세계의 많은 사람들이 여전히 은행을 이용하지 않는 것으로 알려졌다.오늘날에도 미국인의 6%는 은행 계좌가 없다. CBDC는 사람들이 은행 없이 세계 금융 시스템에 접근할 수 있는 길을 열어준다.
그 외에도 CBDC는 ▲금융 안정 ▲통화정책 시행 ▲안전성, 효율성 및 견고성 향상 ▲불법행위제한 등의 이점을 갖고 있다.
CBDC가 광범위하게 채택되고 있지 않지만, 연구와 실험은 괄목할 만한 진전을 이루고 있다고 비주얼 캐피털리스트는 공유하고 있다.
- 세계 GDP의 90%를 대표하는 81개국이 CBDC를 모색하고 있다.
- 중앙은행이 CBDC 업무에 적극적으로 참여하는 비율은 지난 4년 동안 86%로 증가했다.
- 중앙은행의 60%(2019년 42%)가 CBDC에 대한 실험을 하고 있고, 14%가 개발 및 시범 배치를 하고 있다.
- 바하마는 현재 CBDC인 바하마 샌드 달러와 함께 일하고 있는 다섯 나라 중 하나이다.
- 스웨덴과 우루과이는 디지털 화폐에 관심을 보였다. 스웨덴은 2020년부터 "e-크로나"를 테스트하고 있으며, 우루과이는 2017년부터 디지털 우루과이 페소를 발행하기 위한 테스트를 발표했다.
- 중국 인민은행은 2020년 4월부터 CBDC 시험을 실시하고 있다. 모두 수만 명의 시민이 참여해 20억 위안을 지출했고, 중국은 최초로 CBDC를 완전 출범시킬 태세다.
- 반면, 영국 중앙은행은 가까운 미래에 CBDC를 출시하는 것에 대해 낙관적이지 않다. "브릿코인"이라고 불리는 제안된 디지털 화폐는 적어도 2025년까지는 도착할 것 같지 않다.
